VeighNa量化社区
你的开源社区量化交易平台
Member
avatar
加入于:
帖子: 187
声望: 55

原版海龟策略的出入场交易信号分成2个版本:

  • 短周期版本:1)入场信号:若期货指数价格突破20日最高价/最低价,买入/卖出1个头寸单位。过滤条件是上一次突破是盈利性突破,则当前入市信号无效(其保障性突破点为在55日通道入市)。 2)离场信号:采用10日唐奇安通道突破退出法则,即多头价格跌破10日最低点离场,空头价格超过10日最高点离场。

  • 长周期版本:1)入场信号若价格突破55日最高价/最低价,买入/卖出1个头寸单位。对于长周期版本来说,所有突破都被视为有效信号,无论上一次突破是亏损性还是盈利性的。2)离场信号:采用20日唐奇安通道突破退出法则,即多头价格跌破20日最低点离场,空头价格超过10日最高点离场。

 

《海龟交易法则》的作者费思认为这个2版本的出入场信号都是有效的,海龟们可以选择其中一个版本进行交易,也可以把资金分割成2部分,一部分使用短周期信号,另一部分使用长周期信号。

 

但是这都是30年前在美国市场有效的版本,照帮到当今的国内期货市场不能够保证其有效性,故需要对其进行检验。
检验方法是把海龟策略的信号系统拆分成3个:标准版本(长周期+短周期),短周期版本和长周期版本。然后通过上一章节挑选出来的海龟组合进行验证,其效果如图所示。

 

enter image description here

 

结果显示:标准版本年化收益45.11%,百分比最大回撤-29.46%,夏普比率达1.5。长周期版本年化收益39.96%,百分比最大回撤-25.81%,夏普比率达1.44。短周期版本年化收益44.34%,百分比最大回撤-25.61%,夏普比率达1.65。因此可以推测出是长周期版本整体效果较差,拖累了短周期版本信号效果,从而拉低了整体的夏普比率。

 

海龟组合的角度来看,应该剔除长周期版本的出入场信号,仅仅保留短周期版本。

 

为了再一次验证其结论的有效性,逐个对单品种进行测试,然后统计其3个版本的夏普比率。为了表述起来更加直观,本次使用打分法,步骤如下:

  1. 根据夏普比率的测试效果对3个版本的海龟策略进行排序。
  2. 对于不同排名附加权重不同,如排名第一得1分,排名第二得0.8分,排名第三得0分。
  3. 统计3个版本海龟策略的总分
     

单品种的下面但品质长短周期的分数表,图中显示
 

  • 中金所短周期版本总分最高,为2.8分,远高于标准版本(1分)和长周期版本(0.8分),反过来说短周期版本得分最低。
  • 上期所长周期全品种组合得分最低(5分),热门品种组合也是最低(2.8分);
  • 郑商所长周期的全品种组合为5分,热门品种组合为2.8分;
  • 大商所长周期的全品种组合为4.6分,热门品种组合为1分。
     

enter image description here

 
综上所述,国内四大交易所长周期在热门品种组合和全品种组合得分均最低,故判断长周期出入场信号无效,应该剔除。新的海龟策略仅仅保留短周期信号,并且以后的验证也是基于短周期版本的海龟策略。

Administrator
avatar
加入于:
帖子: 4500
声望: 320

可能也是因为中国市场期货的趋势延续时间较短导致的吧,一波流

© 2015-2022 上海韦纳软件科技有限公司
备案服务号:沪ICP备18006526号

沪公网安备 31011502017034号

【用户协议】
【隐私政策】
【免责条款】